در 3 ماه گذشته 27 روز مثبت و 36 روز منفی بوده است
سهامداران:
بانک صنعت ومعدن/واتی/شرکت بازرگانی وخدمات بندری ایران/وصنعت
وعده سود 12 ماهه 6,867 ریالی داده شده و 7ماهه 4,533 ریال معادل 66%محقق کرده است با ادامه روند فوق وباتوجه به درصد پوشش سود با کیفیت-عملیاتی معادل 75% بنظر نویسنده دستیابی به سود هر سهم بطور تخمینی 7،200تا7،500 ریالی در قیمت تقریبی 35،000 ریال تا قبل پایان سال مالی در30آذر ماه دور از انتظار نمی باشد.
تولید و فروش شرکت بابت برش های نفتی، نرمال پارافین مازادو الکیل بنزن خطی می باشد.
لازم بذکر است شرکت از 120531تن پیش بینی فروش،مجوز صادرات 6000 تن الکیل بنزن خطیlAB از را از سازمان توسعه تجارت ایران دریافت و به سازمان بورس جهت شفاف سازی ارایه کرده است.
نرخ فروش مذکور با دلار 24638 ریالی تسعیر می گردد.
ماده اولیه مصرفی شرکت نفت سفید و بنزن می باشد.
(سهامداران می بایست قیمت ماده اولیه و محصولات تولیدی را در بورس کالا رصد نمایند http://new.ime.co.ir/site/515/default.aspx)
پرتفوی بورسی شیران دارای تعدادی از سهام :
شپنا /ولصنم /شپدیس /صدرا /وصنعت /خدمات انفورماتیک می باشد.
هیئت‌مدیره در نظر دارد 50% سود هر سهم را جهت تقسیم بین صاحبان سهام به مجمع عمومی عادی سالیانه سال مالی 1392پیشنهاد نماید.
50%*6،867=3،434 ریال
برخی صاحب نظران بازده غیر عادی را مابتفاوت بازده شرکت و بازده مورد انتظار سرمایه گذاران دانسته و برخی دیگر تفاوت بازده شرکت و بازده بازار
بیشترین بازده غیر عادی در 1سال اخیر متعلق به سهم فراورده های نسوزایران است با بازده غیر عادی
1,069% بوده است...
تذکر: بازده فوق برای سال اخیر بوده و بی شک برای سال آتی تکرار نخواهد شد.
بازده یکسال اخیر تا کنون 504% بوده است...
سهامدار عمده شرکت بورسی گسترش نفت وگاز پارسیان با مالکیت 50 درصدی
23ومین شرکت ارزشمند بورسی در تاریخ تهیه گزارش فوق بوده
3ماهه گذشته 17روز مثبت و 13 روز منفی بوده است
در 3ماهه از سود 12 ماهه عملیاتی 4819 ریالی وعده داده شده معادل 22% به میزان 1051ریال پوشش داده است.
لازم بذکر است سود هر سهم 3 ماهه نسبت به دوره قبل 470% و از نظر 12 ماهه نسبت به 12 ماه سال قبل 170% افزایش نشان می دهد.
ریسک سهم:
درصورتی که ما به التفاوت نرخ ارز مرجع و مبادلاتی نفت خام پایان دوره 91 مربوط به شرکت پالایش و پخش باشد، منجر به تاثیر کاهش 400 ریال در سود هر سهم خواهد شد(در سال 92 نرخ تسعیر 24500 ریال می باشد)
سایر:
در گزارش قبلی شرکت سود 3 ماهه را به ازای هر سهم مبلغ 922 ریال اعلام نموده بود و مشخص نمی باشد که 922ریال بر اساس اطلاعات واقعی می باشد یا سود هر سهم اعلامی در گزارش مورد بررسی به میزان 833 ریال....
همچنین در گزارش قبلی 90% سود از قرار می بایست جهت تقسیم پیشنهاد می گردید لیکن در گزارش جدید 10% پیشنهاد خواهد شد!
بیشترین محصول تولیدی جهت فروش نفت گاز و کوره-بنزین می باشد.
ماده مصرفی شرکت که افزایش نرخ آن کاهنده سود خواهد بود نفت خام است کهاز داخل تهیه می گردد.
طرح بهینه سازی فرایند بهبود کیفیت فراورده ها(بنزین سازی) 96% تکمیل شده است.
سهامدار عمده بانک دی
ارزش خالص دارایی ها بطور براوردی تقریبا در حدود 2/500 ریال
با اجازه استاد پرسیس عزیز مقاومت سهم در نمودار در نقطه 1/750 ریالی می باشد که بدرستی در 70% ارزش خالص دارایی ها قرار گرفته است.
پرتفوی بورسی:
شاهد
شپنا
پتروشیمی اراک
کگل
سرمایه گذاری توسعه معادن و فلزات
سرمایه گذاری سایپا
ارتباطات سیار
شبندر
صنعتی بهشهر
پتروشیمی پردیس
گسترش نفت و گاز پارسیان
موارد زیر به نتیجه نهایی نرسیده است:
• انجام اقدامات مقتضی در خصوص واگذاری سهام شرکتهای مجتمع فسفات کارون و شرکت پتروشیمیران .
• تعیین تکلیف نهایی شرکتهای روغن نباتی پارس .
عدم رعایت صحیح وکامل قوانین دستورالعمل پذیرش اوراق بهاداردر بورس و اوراق بهادار درمواردزیر :
• تخصیص حداقل 80 درصد از منابع مالی بلند مدت ) مجموع بدهیهای بلند مدت و حقوق صاحبان سهام( به سرمایه گذاری در سهام شرکتهای پذیرفته شده در بورس، اوراق مشارکت و سپرده های بانکی.
• سرمایه گذاری در سهام شرکتهای سرمایه پذیر حداکثر به میزان 10 درصد سرمایه شرکت سرمایه پذیر.
بیشترین سود هر سهم(EPS) بین کل شرکتهای بورسی و فرابورسی مربوط به شتران است به میزان 59001 ریال
کگل 4/000/000میلیون ریال سرمایه در جریان ثبت می باشد
ازسود 12 ماهه به مبلغ 1286 ریال به میزان 30% در 3ماهه محقق شده است
ریسک سهم:
امکان کاهش سود در صورت اجرایی شدن توافق های قبلی انجام شده با سازمان توسعه و نوسازی معادن و صنایع معدنی ایران-ایمیدرو-در خصوص 40% هزینه پروانه بهر ه برداری پیش بینی شده در لایحه بودجه
بیشترین تولید کنسانتره سنگ آهن است
بیشترین فروش گندله داخلی می باشد
مواد مصرفی سنگ آهن خام مگنتی و هماتیت است
سودتقسیمی 70%سودسال پیش بینی شده است
اهم و خلاصه نکات گزارش حسابرس و ص مالی:
مواردی مغایر با استانداردهای حسابداری در تهیه صورتهای مالی تلفیقی
عدم ثبت املاک واگذار شده از طرف لاستیک پارس(شرکت فرعی) در دفاتر واتی
مطالبات شرکت اصلی از بابت شرکتهای انتقالی از بانک صنعت و معدن شامل مبلغ 006ر1 میلیارد ریال خالص مبالغ اسناد دریافتنی عمدتا از خریداران شرکتهای فروش رفته می باشد.
مبلغ 005ر2 میلیارد ریال بابت تسهیلات مالی اعطایی توسط بانک صنعت و معدن ووامهای پرداختی شرکت به آن شرکتها می باشد.
علیرغم اقدامات حقوقی انجام شده مطالبات مذکور مورد وصول قرار نگرفته
مبلغ 597 میلیارد ریال از از مانده سرفصلهای حسابها و اسناد دریافتنی تجاری، سایر حسابها و اسناد دریافتنی و سفارشات و پیش‌پرداخت‌های شرکتهای گروه و شرکت اصلی راکد و سنواتی می باشد که پیگیریهای انجام شده جهت وصول و تسویه مطالبات مذکور، به نتیجه قطعی نرسیده است.
مبلغ 205 میلیارد ریال سود سهام دریافتنی از شرکتهای لاستیک پارس و کارخانجات مخابراتی ایران می‌باشد که از سنوات قبل وصول نشده است
مشکل حقوقی شرکت لاستیک پارس:
در سال 1382 به بخش خصوصی واگذار گردیده، لیکن به دلیل عدم رعایت تشریفات قانونی مبنی بر اخذ مجوز از سازمان سرمایه‌گذاری، با اعلام سازمان بازرسی کل کشور در سال مذکور قرارداد با بخش خصوصی باطل گردیده و مجددا سهام آن شرکت، به شرکت مورد گزارش اعاده شده است در دوره مدیریتی بخش خصوصی در شرکت لاستیک پارس اقدام به افزایش سرمایه نموده که مستند به افزایش سرمایه مذکور در سال 1388 نسبت به طرح دعوی حقوقی علیه شرکت سرمایه‌گذاری آتیه دماوند مبنی بر شناسایی سهام مالکیتی خود در شرکت لاستیک پارس اقدام نموده که پس از رسیدگی در محاکم قضایی (شعبه 42 دادگاه عمومی و حقوقی تهران) منجر به شناسایی حقوق خریداران بخش خصوصی نسبت به 83 درصد سهام شرکت مذکور گردیده است، لیکن شرکت به رای صادره اعتراض نموده که مراتب در جریان رسیدگی می‌باشدو تاتاریخ این گزارش نتیجه آن مشخص نشده است.
سود حاصل از فروش سرمایه گذاری ها نسبت یه دوره مشابه 6 ماهه سال قبل 3379% افزایش و سود حاصل از سرمایه گذاری ها 77% کاهش و سود عملیاتی 201% افزایش و سودهر سهم 132% افزایش داشته است.
ارزش خالص دارایی ها با احتساب ذخیره کاهش ارزش سرمایه گذاری ها بطور برآوردی تقریبا در حدود: 10/000 ریال
پرتفوی بورسی شامل:
شیران
ولصنم
کارخانجات مخابراتی ایران
شتران
ومعادن
شبندر
فولاد مبارکه
شپدیس
شیراز
و...
فاما 3ماهه به وعده 750 ریالی 12 ماهه عمل کرده و معادل 24% به مبلغ 180ریال پوشش داده است
هیات مدیره در نظر دارد 400 ریال به ازای هر سهم در مجمع سال مالی 92 تقسیم سود پیشنهاد نماید
تا2سال آینده تصمیم به افزایش سرمایه تا مبلغ 500میلیارد وجود دارد
بیشترین تولیدوفروش الکترود جوشکاری
ماده مصرفی اولیه مفتول و پودر است
در مهرماه ماشین آلات خارجی جدید به بهره برداری میرسد و در اسفند ماه عملیات ساختمانی خط تولیدجدید به اتمام می رسد
شفاف سازی مدیریت شرکت و ابراز عدم وقوع رخداد مالی با اهمیت مرتبط با صف قابل توجه خرید سهام شرکت مذکور به سازمان بورس
ضمنا مدیریت تاکید نموده فعلا قصد فروش پروژه برزیل را ندارد و پروژه مذکور تا پایان آذر ماه تکمیل نخواهد شد
لازم بذکر است بنظر نویسنده قیمت منصفانه خرید سهام شرکت مذکور 70% تا75% خالص ارزش دارایی ها می باشد
70%*3010=2107
محاسبه خالص ارزش دارایی ها در لینک ذیل قابل مشاهده است
http://persis1.parsiblog.com/Posts/261
(تذکر: اطلاعات و محاسبات بر پایه دانش نویسنده بوده ، بررسی صحت محاسبات و مسئولیت هرگونه ضرروزیان مالی و حقوقی با استفاده کننده از گزارش فوق می باشد)
